En 1937, au début de la guerre sino-japonaise, Chen Zhen, un étudiant chinois, revient de Tokyo, où il a subi les effets du racisme, pour rejoindre son école d'arts martiaux à Shanghai. Il découvre que son ancien maître, Huo Yuan-jia, a été assassiné lors d'un combat truqué contre un directeur d'école de karaté rivale. L'enquête révèle que l'assassinat a été orchestré par un militaire japonais, Go Fujita, avec l'aide d'un membre de l'école adverse. Chen Zhen, déterminé à venger l'honneur de son mentor, se lance dans une quête impliquant des alliances inattendues et des confrontations dangereuses.
Dans un cadre historique tendu par les tensions entre la Chine et le Japon, le film mêle action et réflexion sur l'honneur, la vengeance et les relations interculturelles. Le ton est sérieux, marqué par des scènes de combat intenses et une ambiance oppressante qui reflète la période troublée de l'histoire. Le réalisateur Gordon Chan exploite ces éléments pour construire une narration à la fois dramatique et visuellement dynamique.
Réalisé par Gordon Chan, le film met en vedette Jet Li dans le rôle de Chen Zhen, accompagné de Shinobu Nakayama, Chin Siu-Ho et d'autres acteurs de renom. La présence de combattants de haut niveau et de scènes de kung-fu soigneusement chorégraphiées contribue à l'intensité du récit.
Le film s'inscrit dans la tradition des œuvres de功夫 (kung-fu) historiques, proches des classiques de la période, tout en s'adressant à un public appréciant les récits d'honneur et de vengeance, ainsi que les scènes d'action bien menées.